سامانه پشتیبانی خدمات اطلاعات

  اخبار و اعلانات

 آمار

تعداد نشریات162
تعداد شماره‌ها6,691
تعداد مقالات72,219
تعداد مشاهده مقاله129,111,170
تعداد دریافت فایل اصل مقاله101,915,457
Shahbandarzadeh, Hamid, Salimifard, Khodakaram, Moghdani, Reza. (1391). Application of Monte Carlo Simulation in the Assessment of European Call Options. , 6(1), 7-25. doi: 10.22059/ijms.2013.30122
Hamid Shahbandarzadeh; Khodakaram Salimifard; Reza Moghdani. "Application of Monte Carlo Simulation in the Assessment of European Call Options". , 6, 1, 1391, 7-25. doi: 10.22059/ijms.2013.30122
Shahbandarzadeh, Hamid, Salimifard, Khodakaram, Moghdani, Reza. (1391). 'Application of Monte Carlo Simulation in the Assessment of European Call Options', , 6(1), pp. 7-25. doi: 10.22059/ijms.2013.30122
Shahbandarzadeh, Hamid, Salimifard, Khodakaram, Moghdani, Reza. Application of Monte Carlo Simulation in the Assessment of European Call Options. , 1391; 6(1): 7-25. doi: 10.22059/ijms.2013.30122

Application of Monte Carlo Simulation in the Assessment of European Call Options

Interdisciplinary Journal of Management Studies
مقاله 1، دوره 6، شماره 1 - شماره پیاپی 6، فروردین 2013، صفحه 7-25    اصل مقاله (527.49 K)
شناسه دیجیتال (DOI): 10.22059/ijms.2013.30122
نویسندگان
Hamid Shahbandarzadeh1؛ Khodakaram Salimifard1؛ Reza Moghdani2
1Assistant Professor of Management Science, Department of Industrial Management, Persian Gulf University, Bushehr, Iran
2Master of Science in Operations Research, Department of Industrial Management, Persian Gulf University, Bushehr, Iran
چکیده
In this paper, the pricing of a European call option on the underlying asset is performed by using a Monte Carlo method, one of the powerful simulation methods, where the price development of the asset is simulated and value of the claim is computed in terms of an expected value. The proposed approach, applied in Monte Carlo simulation, is based on the Black-Scholes equation which generally defined the pricing of European call options in a dynamic environment. Therefore, the main goal of this study is how can Monte Carlo be applied to finance? Although it is stated that because of being based on randomness, the Monte Carlo method has its obvious disadvantages and does not yield solutions for all possible stock prices, by applying Black-Scholes formula, it is efficient to use this method for calculating payoff. Hence, in the matter of this paper, we introduce the Black-Scholes model and Monte Carlo simulations as main tools to determine.
عنوان مقاله [English]
کاربرد شبیه‌سازی مونت کارلو در ارزیابی شرکت‌های خدمات مخابرات اروپا
نویسندگان [English]
حمید شاهبندرزاده1؛ خداکرم سلیمی‌فرد1؛ رضا مغدانی2
چکیده [English]
در این مقاله، قیمت‌گذاری دارایی‌ها به روش سبک اروپایی از طریق شبیه‌سازی مونت کارلو که یکی از قوی‌ترین ابزارهای شبیه‌سازی می‌باشد، صورت گرفته است. و قیمت‌گذاری سهام بر حسب ارزش‌های مورد انتظار محاسبه می‌گردد. رویکرد پیشنهادی این مقاله که در روش شبیه‌سازی مونت کارلو بکار گرفته شده است، بر اساس فرمول Black - Scholes برای قیمت‌گذاری سهام در محیط‌های پویا می‌باشد. از این رو، هدف اصلی این مطالعه چگونگی بکارگیری روش مونت کارلو در امور مالی می‌باشد. هرچند که همواره بیان می‌شود که روش مونت کارلو بر اساس داده‌های تصادفی بوده و دارای معایبی می‌باشد و برای همه شرایط ممکن جواب‌های قابل قبولی ارایه نمی‌دهد، اما با بکارگیری فرمول Black - Scholes، روش شبیه‌سازی مونت کارلو اثربخش خواهد بود. بنابراین در این مقاله مدل Black - Scholes و روش شبیه‌سازی مونت کالو بعنوان ابزارهای اصلی تعیین قیمت سهام معرفی می‌گردند.
آمار
تعداد مشاهده مقاله: 3,335
تعداد دریافت فایل اصل مقاله: 4,159





سامانه مدیریت نشریات علمی. قدرت گرفته از سیناوب